Certificação CPA-10 2

Cartões · 73

Conselho Monetário Nacional (CMN)

Órgão normativo máximo do Sistema Financeiro Nacional, responsável por fixar a meta de inflação e coordenar a política monetária e cambial.

Banco Central do Brasil (Bacen)

Órgão executor que fiscaliza as instituições financeiras, executa a política monetária, emite papel-moeda e regula o crédito.

Comissão de Valores Mobiliários (CVM)

Autarquia que disciplina, fiscaliza e desenvolve o mercado de valores mobiliários, como ações, debêntures e fundos de investimento.

Superintendência de Seguros Privados (SUSEP)

Autarquia responsável pelo controle e fiscalização dos mercados de seguro, previdência privada aberta, capitalização e resseguro.

Superintendência Nacional de Previdência Complementar (PREVIC)

Autarquia que fiscaliza e supervisiona as entidades fechadas de previdência complementar (fundos de pensão).

Banco Múltiplo

Instituição que opera com pelo menos duas carteiras, sendo uma delas comercial ou de investimento, organizada sob única personalidade jurídica.

Banco Comercial

Instituição financeira que capta depósitos à vista e a prazo, fornecendo crédito de curto e médio prazo a pessoas e empresas.

Banco de Investimento

Instituição que atua no financiamento de médio e longo prazo, emissão de títulos, assessoria em fusões e aquisições e subscrição de ações.

Corretora de Títulos e Valores Mobiliários (CTVM)

Instituição intermediária que opera na bolsa de valores, distribuindo e negociando títulos e valores mobiliários para clientes.

Distribuidora de Títulos e Valores Mobiliários (DTVM)

Possui praticamente as mesmas funções e prerrogativas de uma corretora, intermediando a compra e venda de ativos e custódia.

Sistema de Pagamentos Brasileiro (SPB)

Conjunto de regras e sistemas eletrônicos que viabiliza a transferência de fundos em tempo real, reduzindo o risco sistêmico.

Taxa Selic Meta

Taxa básica de juros da economia brasileira definida pelo Copom para direcionar a política monetária e combater a inflação.

Taxa Selic Over

Taxa média ponderada das operações de financiamento de um dia (overnight), lastreadas em títulos públicos federais negociados no Selic.

Comitê de Política Monetária (Copom)

Órgão do Bacen que se reúne a cada 45 dias para definir a taxa Selic Meta e divulgar o relatório de inflação.

Certificado de Depósito Interbancário (CDI)

Título privado de curtíssimo prazo emitido por bancos para emprestar recursos entre si, servindo como referência de rentabilidade.

Índice Nacional de Preços ao Consumidor Amplo (IPCA)

Índice oficial de inflação do Brasil, medido pelo IBGE, que serve de referência para a meta de inflação estabelecida pelo CMN.

Índice Geral de Preços do Mercado (IGP-M)

Índice apurado pela FGV composto por IPA (60%), IPC (30%) e INCC (10%), amplamente utilizado no reajuste de aluguéis.

Taxa Referencial (TR)

Taxa utilizada na remuneração da caderneta de poupança e no reajuste do saldo devedor de financiamentos imobiliários do SFH.

Marcação a Mercado (MtM)

Atualização diária do valor de ativos pelo preço provável de negociação no mercado, garantindo transparência e evitando transferência de riqueza.

Risco de Crédito

Possibilidade de o emissor do título ou devedor não honrar com o pagamento dos juros ou do principal (risco de calote).

Risco de Mercado

Possibilidade de perdas financeiras causadas por oscilações nos preços dos ativos, taxas de juros, câmbio e índices de mercado.

Risco de Liquidez

Incapacidade de converter um ativo em dinheiro de forma rápida sem sofrer perda substancial de seu valor justo.

Risco Operacional

Perda decorrente de falhas, fraudes, erros humanos, defeitos em sistemas internos ou eventos externos inesperados.

Lavagem de Dinheiro: Etapa de Colocação

Primeira fase do processo, que consiste em introduzir o recurso de origem ilícita no sistema financeiro formal.

Lavagem de Dinheiro: Etapa de Ocultação

Segunda fase, em que se realizam múltiplas transações complexas para distanciar o dinheiro de sua origem criminosa.

Lavagem de Dinheiro: Etapa de Integração

Fase final, na qual os recursos parecem plenamente legais e voltam à economia em forma de investimentos, bens ou empresas.

COAF

Conselho de Controle de Atividades Financeiras, órgão que coordena e propõe medidas de combate à lavagem de dinheiro no Brasil.

Comunicação ao COAF

Obrigação das instituições financeiras de relatar operações suspeitas ou depósitos em espécie a partir de limites legais no prazo de 24 horas.

Pessoa Politicamente Exposta (PEP)

Indivíduo que desempenha ou desempenhou cargos e funções públicas relevantes nos últimos cinco anos, bem como seus familiares diretos.

Princípio Conheça seu Cliente (KYC)

Regra que exige coleta e atualização contínua de dados cadastrais para prevenir fraudes, lavagem de dinheiro e verificar perfil de investidor.

Suitability

Processo de verificação obrigatória da adequação de produtos e serviços ao perfil de risco, objetivos e conhecimentos do cliente.

Perfil de Investidor Conservador

Investidor que prioriza a segurança patrimonial e liquidez imediata, tendo baixa tolerância a perdas financeiras.

Perfil de Investidor Moderado

Investidor que busca valorização patrimonial de médio prazo, aceitando correr riscos controlados com parcela do capital.

Perfil de Investidor Arrojado (Agressivo)

Investidor que tolera volatilidade e riscos expressivos de perda no curto prazo em busca de maiores retornos no longo prazo.

Código de Ética da ANBIMA

Conjunto de normas autorregulatórias voltadas à integridade, concorrência leal, sigilo e transparência no mercado financeiro.

Insider Trading

Uso indevido de informações privilegiadas e relevantes não divulgadas ao público para obter vantagem indevida no mercado.

Front Running

Prática ilegal de operar um ativo em benefício próprio antes de executar uma grande ordem de compra ou venda de cliente.

Fundo Garantidor de Créditos (FGC)

Mecanismo privado que garante até 250 mil reais por CPF/CNPJ e instituição financeira, com limite de 1 milhão a cada 4 anos.

Caderneta de Poupança

Investimento isento de IR para pessoa física com garantia do FGC, rendendo 70% da Selic + TR se a Selic for menor ou igual a 8,5% ao ano.

Certificado de Depósito Bancário (CDB)

Título emitido por bancos para captar recursos, podendo ser prefixado, pós-fixado ou indexado à inflação, com proteção do FGC.

Recibo de Depósito Bancário (RDB)

Título privado inegociável e intransferível emitido por bancos ou cooperativas, que não permite liquidez antes do vencimento.

Letra de Crédito Imobiliário (LCI)

Título lastreado em créditos imobiliários, isento de Imposto de Renda para pessoas físicas e coberto pelo FGC.

Letra de Crédito do Agronegócio (LCA)

Título lastreado em empréstimos ao setor agropecuário, com isenção de Imposto de Renda para pessoas físicas e garantia do FGC.

Tesouro Selic (LFT)

Título público federal pós-fixado cuja rentabilidade diária acompanha a variação da taxa Selic Over, indicado para reserva de emergência.

Tesouro Prefixado (LTN)

Título público que paga rendimento contratado e fixo no vencimento, sem cupons intermediários de juros.

Tesouro IPCA+ (NTN-B Principal)

Título público híbrido que protege o poder de compra pagando a variação do IPCA somada a uma taxa real fixa de juros no vencimento.

Debênture Comum

Título de dívida de médio e longo prazo emitido por sociedades por ações não financeiras, sujeito à tributação de renda fixa.

Debênture Incentivada

Título de dívida emitido para financiar projetos de infraestrutura, concedendo isenção de IR para investidores pessoas físicas.

Ação Ordinária (ON)

Ação que confere direito a voto nas assembleias gerais da empresa e garante direito de tag along mínimo de 80% perante a Lei das S/A.

Ação Preferencial (PN)

Ação que confere prioridade no recebimento de dividendos e reembolso de capital, geralmente sem direito a voto nas decisões.

Dividendo

Parcela do lucro líquido da companhia distribuída aos seus acionistas em dinheiro, sendo atualmente isento de Imposto de Renda.

Juros sobre Capital Próprio (JCP)

Forma de remuneração aos acionistas tratada como despesa financeira pela empresa, tributada na fonte em 15% de IR para o investidor.

Assembleia Geral Ordinária (AGO)

Reunião anual obrigatória da S/A realizada nos quatro primeiros meses após o encerramento do exercício social para aprovar contas.

Condomínio Aberto (Fundos)

Fundo de investimento em que os cotistas podem solicitar a aplicação e o resgate de cotas a qualquer momento.

Condomínio Fechado (Fundos)

Fundo em que os cotistas só podem resgatar suas cotas ao término do prazo de duração ou vendê-las no mercado secundário.

Administrador do Fundo

Responsável legal pelo funcionamento do fundo, controle operacional, cumprimento de normas da CVM e comunicação com cotistas.

Gestor do Fundo

Profissional ou instituição responsável pelas decisões de compra e venda de ativos da carteira do fundo, seguindo a política de investimento.

Custodiante do Fundo

Instituição responsável pela guarda física e eletrônica dos ativos da carteira e liquidação física e financeira das operações.

Taxa de Administração

Percentual anual cobrado sobre o patrimônio líquido do fundo para remunerar a gestão e os serviços operacionais do fundo.

Taxa de Performance

Cobrança adicional atrelada ao desempenho do fundo quando supera seu benchmark, calculada pela Linha d'Água.

Linha d'Água (Benchmark)

Mecanismo que impede a cobrança de taxa de performance se o fundo não superar o valor máximo de cota histórico anteriormente alcançado.

Come-Cotas

Antecipação semestral de Imposto de Renda nos fundos abertos (maio e novembro), debitada automaticamente via redução do número de cotas.

Fundo de Curto Prazo (Tributário)

Fundo cuja carteira de títulos tem prazo médio igual ou inferior a 60 dias, sujeito a alíquotas de IR de 22,5% ou 20%.

Fundo de Longo Prazo (Tributário)

Fundo cuja carteira tem prazo médio superior a 365 dias, com tabela regressiva de IR de 22,5% até 15% após 720 dias.

Fundo de Ações

Fundo que investe no mínimo 67% de seu patrimônio líquido em ações negociadas em bolsa, com alíquota única de IR de 15% no resgate.

Fundo Renda Fixa

Fundo que aplica pelo menos 80% do seu patrimônio líquido em ativos atrelados à taxa de juros ou a índices de preços.

Fundo Cambial

Fundo que aplica no mínimo 80% de seu patrimônio líquido em ativos atrelados à variação de moedas estrangeiras como dólar ou euro.

Tabela Regressiva de IR (Renda Fixa)

Até 180 dias: 22,5%; de 181 a 360: 20%; de 361 a 720: 17,5%; acima de 720 dias: 15% sobre os rendimentos auferidos.

IOF Regressivo

Imposto incidente sobre os rendimentos de aplicações financeiras resgatadas antes de 30 dias corridos, zerando no 30º dia.

Plano Gerador de Benefício Livre (PGBL)

Previdência aberta indicada para quem faz declaração completa de IR, permitindo dedução da base de cálculo até 12% da renda bruta anual.

Vida Gerador de Benefício Livre (VGBL)

Previdência aberta indicada para declaração simplificada ou isentos, na qual o IR incide exclusivamente sobre os rendimentos acumulados.

Tabela Regressiva de Previdência Privada

Regime definitivo com alíquotas de IR decrescentes por tempo de permanência: inicia em 35% e cai 5% a cada 2 anos até atingir 10% após 10 anos.

Tabela Progressiva de Previdência Privada

Retém 15% de IR na fonte a título de antecipação no resgate, com compensação e ajuste anual de acordo com a tabela do IRPF.